Aus der Einleitung der Herausgeber:

Burkhard Erke analysiert, ob sich die Aussagekraft des Standard-CAP-Modells und des Standard-CCAP-Modells durch die Erweiterung um zusätzliche Faktoren erhöhen lässt. Als Alternative zu einem Drei-Faktoren-Betamodell von Fama und French präsentiert er einen theoretisch fundierten Ansatz zur Erklärung des Querschnitts der Aktienrenditen, bei dem zeitvariable Momente der Renditeverteilung dazu führen, dass Betas und erwartete Renditen auf die Informationsmenge im Zeitpunkt t konditioniert sind.